A股打新,钱多就是公平么?
1.「纯指数定投,财局小实盘」
从2017年9月5日实盘成立(沪深300指数3857点)到现在为止:XIRR年化收益率为 6.55%。
累计净值为1.257,同期沪深300上涨 27.28%,跑赢基准 -1.58%。
实盘详情,可以在且慢APP、蛋卷APP,搜索财局小实盘查看。
指数基金的优势,概括起来有四点:成分股优胜劣汰、规则简单、估值透明、风险分散避免个股黑天鹅,对于上班族来说,定投指数基金的性价比很高。
本实盘的投资初衷,是等大牛市来的时候下车。
如果没有大牛市。长期的投资目标有两个,一个是超越沪深300指数基准,一个是年化收益达到15%+,拭目以待吧。
2.「华佗医药基金组合」
2019年10月21日建立组合,年化收益率 27.37%,累计净值 1.6320,期间沪深300涨幅为 26.49%,跑赢基准 36.71%。
组合简述:4只优秀的国内主动型医药基金+2只国外被动型的医药指数基金,国内、国外各一半仓位,目标是为了跑赢沪深300,适合长投的资金。
策略详述:该策略为配置型策略,不择时,只择基。投资范围包括中国、美国、甚至全球范围的医药基金。
国内外权重,一年做一次平衡。投资期限最好是长期,最少也建议2年+。
华佗医药组合,在且慢或天天基金上,都能按名字搜到持仓详情。
长期来看,医药是值得投资的赛道,对非专业投资者来说,通过投资基金来布局,几乎是必然的选择。
PS:组合中的两只QDII基金,每日限购500元。组合跟投,单日最低100元,最高2000元左右,具体以平台数据为准。
3.「G2组合」
2020年5月18日建立组合,年化收益率34.48%,累计净值 1.5362,期间沪深300涨幅为 25.13%,跑赢基准 28.49%。
组合简述:中国消费+美国科技,这两个主题是目前两国的各自优势所在,适合有相同投资理念的朋友跟投。
策略详述:指数配置型组合,两个主题各占一半权重。投资期限,建议至少2年。调仓频率,预期一年做一次平衡。
该组合在且慢、天天基金,能按名字搜到详情。
PS:因为纳指100的限购,该组合每个交易日的申购限额是1000元左右,具体以平台限额为准。
4.「绘盈长投计划」
2021年10月20日组合正式成立,因未满1年暂无年化收益。该组合累计净值1.0094,同期沪深300上涨了 -0.03%,跑赢基准 0.97%。
组合简述:
可以理解为60%的G2+40%的华佗,建立该计划是为了方便跟投。
资产配置决定成败。该计划将聚焦有相对优势的中国消费、美国科技、中美医药,权重占比3:3:4,分布在3个长投赛道,2个国家,国内外权重各一半。
策略详述:
资产配置型策略。预期一年做一次调仓,同时考虑再平衡。
投资期限为长期,策略为中高风险,适合认可投资理念、至少准备定投2年起的朋友跟投。
用定投的方式来降低波动,用年度再平衡来弱化定投的钝化作用。期望预期年化收益率能达到15%+。
该组合已在且慢、天天基金上线,点击文末的阅读原文即可跟投。
PS:因标普医疗、标普生物日限购500元,该组合每个交易日的申购额范围是100元~5000元。
消费龙头PE 31倍,近3年分位点66%
纳指100 PE 31倍,近10年分位点66%
全指医药PE 37倍,近10年分位点38%
消费龙头、纳指100的估值,竟然出奇的一致,
本周股票:
周四把京东暂时清仓了,因为打算慢慢出金。
富途老虎的事,大家都知道了,两家公司本周继续暴跌25%。上周还侥幸说丢了便宜的筹码,本周央行官员继续表态后,才知道政策的威力有多大。
这种底是不能抄的,如果不能从内地获客,成长逻辑便已发生了重大变化。
富途累计亏损了30%+,是今年自己碰到的最大的雷。因为仓位刚超过10%,人民网就发文了,对整体仓位贡献了-4%的收益。挨刀就挨刀,后续慢慢舔伤口反思吧。
多说几句,富途老虎可以当做香港境外券商看待,我个人也认同富途发布的声明,富途香港公司我觉得的没有倒闭的风险,可以为香港市民乃至海外华人服务。
但如果我们内地客用的话,目前确实有合规风险,央行甚至说了是“非法金融”。
所以,还是打算慢慢出金了。希望将来政策落地后,可以有重新杀回来的那天。
将来没有正规通道做美股了,做港股只有港股通,但看行情的话,还是可以用富途的,因为实在太好用了。
港股通不能打新股,所以暂时没办法做港股打新了。
国家虽然没有对外承诺,但最好的承诺不是给老外看的,而是如何服务好老百姓的。希望不要开倒车,改革开放的步伐应该是坚定而有力的。
个人目前持有7只股票,权重从高到低分别是茅台、腾讯控股、五粮液、智飞生物、迈瑞医疗、康龙化成、长春高新。总体杠杆率5%。
目前只给腾讯上了一点杠杆,等到目标价后,就卸了,用杠杆真的很难受。
高端白酒、中概互联、医疗医药、现金的仓位占比:47%、19%、22%、12%。
股票2021年累计涨幅为 -13.56%(不含打新收益),本周涨幅 -1.13%。今年沪深300涨幅为 -5.81%,跑输基准 7.75%。
我从2018年末开始做职投的,2018年的收益是-8.3%,2019年的收益是63%,2020年的收益是90.45%。
免责声明:本实盘风险极大,记录仅供本人投资进化参考,虽本着长投理念操作,但也可能会中途卖出,非荐股。3
本周其他操作。
可转债打新及轮动:虽然过去1周每天都有新债发行,但还是没有中新债。
现在申购总户数达到了900多万户,加上这周的发行规模都不高,所以中签率低也是可以理解的。
明天的首华转债、后天的希望转2,我会继续申购。
轮动暂停。
提高可转债中签的有效办法,还是多开户,绘盈菜单栏最右侧,有开户优惠链接。
新三板打新:
锦好医疗,复盘收日收盘涨幅43%,之后数日下行,现在的累计涨幅为21%。
晶赛科技、科达自控,均是一手党申购,拼运气,竟然都中了。
突然感觉像是白用了几十万,已经赚了,
晶赛科技,我原来预期冻结500亿资金,差不多44万中一手,结果冻结了664亿资金,59万才能中一手。即便这样,如果预估开盘价30元的话,年化收益率也有18%左右。
明天可申购中寰股份,周三可申购吉冈精密,我打算均1手申购。
如果有钱的话,可以优先申购吉冈精密,业绩不错,盈利能力很强,也属于特斯拉、宁德时代概念股了,预期稳中一手至少需要40万,年化收益也在18%左右。
但是北交所以后的打新规则也要发生变化了。11月15号后,打新规则,将从“时间优先”,变为“按申购数量优先,数量相同的时间优先”。
拼资金,这就公平了?不依然是个看钱的社会么。为什么不学习一下港交所呢,分成甲乙组,大户在乙组,散户在甲组,对半分享发行数量,这样对小散更公平一些。
是我太敏感了么,港交所的这种创新,至少是对底层、散户的一种人文关怀。4
本周的一大热点,便是主板的新股破发潮。
13只新股上市,6只破发,破发率占了一半。
按上市日收盘价计算,亏损最高的是成大生物,亏15000,盈利最高的是创业板新股久盛电气,盈利只有5365元。
下周有15只新股发行,其中新三板2只。
明天有5只新股发行,单纯从发行估值与行业估值来看的话,巨一科技明显高估了,谨慎参与,当时成大生物的发行PE就是明显高于行业估值的。
“恭喜你,你的新股中签率了”,某泰的这句话可以把前面三个字去掉了。
以后的A股打新,精选个股打新是势在必行了。
宁德时代,2021年末的PE约为136,明年机构预测的净利润增速为70%,PEG约为2。估值高企,真的下不去手。
上周文章说了因为房地产税可能要来了,地惨股果然先跌为敬,本周大跌8%。
风险释放的差不多了吧,看看国证地产这个W底能否筑牢。
10月份收官了,我追踪的宽基指数中,涨幅最高的依然是美帝的两只,纳指8%、标普5007%,YYDS;上证红利跌幅最大,达到-8%。
行业主题指数中,
光伏、新能车涨幅高达11%,地惨、医疗跌幅最大,分别达到-8%、-6%。
明天会进行11月份的月定投。以后每个月财局小实盘、绘盈长投计划,我会各投一半,即2K。
想跟投的朋友,记得关注。5
强调一下,看估值的话,观察PE或者PB及其分位点数据就行。
但指数名称是否标记为绿色可投,一般我需要结合成长性指标PEG一起考虑。
全市场温度计:
中证全指PB,目前处于近10年60%的位置
恒生指数PB,处于近10年38%的位置
标普500PB,处于近10年100%的位置
指数颜色改变:无
预告一下。对于A股指数,下周可以计算最新版的G值了,会影响到PEG。